شرح مؤشر MACD ، مع الصيغة ، والأمثلة ، والقيود
ما هو المتوسط المتحرك التقارب / الاختلاف (MACD)؟
تقارب / تباعد المتوسط المتحرك (MACD ، أو MAC-D) هو مؤشر زخم يتبع الاتجاه يوضح العلاقة بين متوسطين متحركين (EMAs) . يتم حساب خط MACD عن طريق طرح الـ 26 فترة من الـ EMA من الـ12 فترة الـ EMA.
نتيجة هذا الحساب هي خط MACD. يسمى EMA لمدة تسعة أيام لخط MACD بخط الإشارة ، والذي يتم رسمه بعد ذلك أعلى خط MACD ، والذي يمكن أن يعمل كمحفز لإشارات الشراء أو البيع.
قد يشتري المتداولون الأوراق المالية عندما يعبر خط MACD فوق خط الإشارة ويبيعون – أو قصيرون – الأمان عندما يعبر خط MACD أسفل خط الإشارة. يمكن تفسير مؤشرات MACD بعدة طرق ، ولكن الطرق الأكثر شيوعًا هي عمليات الانتقال والتباعد والارتفاع / الانخفاض السريع.
يتم حساب خط التقارب / الاختلاف في المتوسط المتحرك (MACD ، أو MAC-D) عن طريق طرح المتوسط المتحرك الأسي لـ 26 فترة (EMA) من المتوسط المتحرك الأسي لمدة 12 فترة. خط الإشارة هو تسعة فترات من الموفينج افيرج الأسي لخط MACD.
يفضل استخدام MACD مع الفترات اليومية ، حيث تكون الإعدادات التقليدية 26/12/9 يومًا هي القاعدة.
يطلق MACD إشارات فنية عندما يعبر خط MACD فوق خط الإشارة (للشراء) أو ينخفض تحته (للبيع).
يمكن أن يساعد MACD في قياس ما إذا كانت الورقة المالية في منطقة ذروة الشراء أو ذروة البيع ، وتنبيه المتداولين إلى قوة حركة الاتجاه ، والتحذير من انعكاس السعر المحتمل.
يمكن لـ MACD أيضًا تنبيه المستثمرين إلى الاختلافات الصعودية / الهبوطية (على سبيل المثال ، عندما لا يتم تأكيد ارتفاع جديد في السعر من خلال ارتفاع جديد في MACD ، والعكس صحيح) ، مما يشير إلى احتمال حدوث فشل وانعكاس.
بعد تقاطع خط الإشارة ، يوصى بالانتظار لمدة ثلاثة أو أربعة أيام للتأكد من أنها ليست حركة خاطئة.
صيغة MACD
MACD = EMA 12 فترة – 26 فترة EMAMACD = 12 فترة EMA – 26 فترة EMA
يتم حساب MACD بطرح المتوسط المتحرك الأسي طويل المدى (26 فترة) من المتوسط المتحرك قصير المدى (12 فترة). الموفينج افيرج الأسي هو نوع من المتوسط المتحرك (MA) يضع وزناً وأهمية أكبر على أحدث نقاط البيانات.
يُشار أيضًا إلى المتوسط المتحرك الأسي باسم المتوسط المتحرك الأسي. يتفاعل المتوسط المتحرك المرجح بشكل أسي مع تغيرات الأسعار الأخيرة بشكل أكثر أهمية من المتوسط المتحرك البسيط (SMA) ، والذي يطبق وزنًا متساويًا على جميع الملاحظات في الفترة.
التعلم من MACD
MACD له قيمة موجبة (تظهر بالخط الأزرق في الرسم البياني السفلي) عندما يكون المتوسط المتحرك لـ12 فترة (المشار إليه بالخط الأحمر على الرسم البياني للسعر) أعلى من 26 فترة (الخط الأزرق في مخطط الأسعار) و قيمة سالبة عندما يكون المتوسط المتحرك لـ 12 فترة أقل من المتوسط المتحرك لـ26 فترة.
يشير مستوى المسافة التي يكون MACD فيها أعلى أو أدنى من خط الأساس الخاص به إلى أن المسافة بين المتوسطين المتحركين الأسيويين تتزايد.
في الرسم البياني التالي ، يمكنك أن ترى كيف يتوافق المتوسطان المتحركان EMAs المطبقان على الرسم البياني للسعر مع تقاطع MACD (الأزرق) أعلى أو أسفل خط الأساس (متقطع باللون الأحمر) في المؤشر أسفل مخطط السعر.
غالبًا ما يتم عرض MACD مع رسم بياني (انظر الرسم البياني أدناه) الذي يرسم المسافة بين MACD وخط إشارته. إذا كان MACD أعلى من خط الإشارة ، سيكون المدرج التكراري أعلى من خط الأساس لـ MACD أو خط الصفر.
إذا كان MACD أسفل خط إشارته ، فسيكون الرسم البياني أقل من خط الأساس لـ MACD. يستخدم التجار الرسم البياني لـ MACD لتحديد متى يكون الزخم الصعودي أو الهبوطي مرتفعًا – وربما ذروة الشراء / ذروة البيع.
مقابل القوة النسبية
يهدف مؤشر القوة النسبية (RSI) إلى الإشارة إلى ما إذا كان السوق يعتبر منطقة ذروة شراء أو ذروة بيع فيما يتعلق بمستويات الأسعار الأخيرة. مؤشر القوة النسبية RSI هو مذبذب يحسب متوسط مكاسب وخسائر السعر خلال فترة زمنية معينة. الفترة الزمنية الافتراضية هي 14 فترة بقيم مقيدة من 0 إلى 100.
تشير القراءة فوق 70 إلى حالة ذروة الشراء ، بينما تعتبر القراءة الأقل من 30 ذروة البيع ، حيث يشير كلاهما إلى تكوين قمة ، أو العكس (قاع يتشكل ).
ومع ذلك ، لا تحتوي خطوط MACD على مستويات ذروة الشراء / ذروة البيع الملموسة مثل مؤشر القوة النسبية RSI ودراسات التذبذب الأخرى. بدلا من ذلك ، فهي تعمل على أساس نسبي.
وهذا يعني أنه يجب على المستثمر أو المتداول التركيز على مستوى واتجاه خطوط MACD / الإشارة مقارنة بحركات الأسعار السابقة في السند المتداول ، كما هو موضح أدناه.
حدود MACD والتأكيد
تتمثل إحدى المشكلات الرئيسية في تباعد المتوسط المتحرك في أنه يمكن أن يشير غالبًا إلى انعكاس محتمل ، ولكن بعد ذلك لا يحدث انعكاس فعلي – ينتج عنه إيجابية خاطئة.
المشكلة الأخرى هي أن الاختلاف لا يتوقع كل الانتكاسات. بعبارة أخرى ، فإنه يتنبأ بالعديد من الانعكاسات التي لا تحدث وعدم وجود انعكاسات سعرية حقيقية كافية.
يشير هذا إلى أنه يجب البحث عن التأكيد من خلال مؤشرات تتبع الاتجاه ، مثل نظام مؤشر الحركة الاتجاهية (DMI) ومكونه الرئيسي ، مؤشر متوسط الاتجاه (ADX). تم تصميم مؤشر ADX للإشارة إلى ما إذا كان الاتجاه في مكانه أم لا.
حيث تشير القراءة فوق 25 إلى وجود اتجاه في مكانه (في أي من الاتجاهين) والقراءة الأقل من 20 تشير إلى عدم وجود اتجاه.
يجب على المستثمرين الذين يتابعون عمليات تقاطع وتباعد MACD التحقق مرة أخرى من مؤشر ADX قبل إجراء صفقة على إشارة MACD. على سبيل المثال ، في حين أن MACD قد يُظهر تباعدًا هبوطيًا.
فقد يخبرك فحص مؤشر ADX أن هناك اتجاهًا أعلى في مكانه – وفي هذه الحالة ستتجنب إشارة تداول MACD الهابطة وتنتظر لترى كيف يتطور السوق خلال اليوم التالي بضعة أيام.
من ناحية أخرى ، إذا أظهر MACD تقاطعًا هبوطيًا وكان مؤشر ADX في منطقة غير اتجاهية (<25) ومن المحتمل أنه أظهر قمة وانعكاسًا من تلقاء نفسه ، فقد يكون لديك سبب وجيه لاتخاذ صفقة هبوط.
علاوة على ذلك ، غالبًا ما تحدث الاختلافات الإيجابية الخاطئة عندما يتحرك سعر الأصل بشكل جانبي في التوحيد ، كما هو الحال في النطاق أو نمط المثلث الذي يتبع الاتجاه.
سيؤدي التباطؤ في الزخم – حركة جانبية أو حركة اتجاه بطيئة – للسعر إلى ابتعاد MACD عن حدوده القصوى السابقة والانجذاب نحو خطوط الصفر حتى في حالة عدم وجود انعكاس حقيقي. مرة أخرى تحقق مرة أخرى من مؤشر ADX وما إذا كان هناك اتجاه ما قبل التصرف.
مثال على تقاطعات MACD
كما هو موضح في الرسم البياني التالي ، عندما ينخفض MACD تحت خط الإشارة ، فهذه إشارة هبوطية تشير إلى أن الوقت قد حان للبيع. بالمقابل ، عندما يرتفع MACD فوق خط الإشارة ، يعطي المؤشر إشارة صعودية.
مما يشير إلى أن سعر الأصل من المحتمل أن يشهد زخمًا صعوديًا. ينتظر بعض المتداولين حدوث تقاطع مؤكد فوق خط الإشارة قبل الدخول في مركز لتقليل فرص التزوير والدخول في مركز مبكرًا جدًا.
تكون عمليات الانتقال أكثر موثوقية عندما تتوافق مع الاتجاه السائد. إذا تجاوز MACD خط إشارته بعد تصحيح هبوطي قصير ضمن ترند صعودي طويل المدى ، فإنه يعتبر تأكيدًا صعوديًا واستمرارًا محتملاً للترند الصاعد.
إذا تجاوز MACD خط إشارته بعد تحرك قصير للأعلى ضمن اتجاه هبوط طويل المدى ، فإن التجار يعتبرون ذلك تأكيدًا هبوطيًا.
المزيد عن اساسيات التحليل الفني
